CPG
Vous seriez pardonné de penser que le terme « illusion monétaire » est un truc magique. Et bien qu’il suggère que les choses ne sont pas telles qu’elles apparaissent, il n’y a rien de magique à ce sujet.
Le terme illusion monétaire décrit la tendance que beaucoup d’entre nous ont lorsque nous pensons à l’argent en montants absolus, et non en termes réels qui tiennent compte de l’inflation. Pour comprendre ce point, supposons que vous gagnez un salaire annuel de 65 000 $. Et si vous deviez gagner 65 000 $ à nouveau l’année suivante, vous pourriez être un peu ébranlé par le fait que votre employeur ne vous a pas donné d’augmentation. Mais vous touchez au moins le même montant d’argent, n’est-ce pas?
Pas vraiment, en fait. Vous gagnez le même nombre de dollars, mais une fois que vous avez tenu compte de l’effet de l’inflation, votre pouvoir d’achat réel avec ces dollars a en fait diminué.
Allons plus loin. Supposons que votre employeur vous a offert 2 % d’augmentation, ce qui fait que vous gagnez maintenant 66 300 $. Tout cela est bien et correct; pensez simplement à ce que vous pouvez faire avec cet argent supplémentaire. Sauf que si l’inflation pour l’année est également de 2 %, ce montant supplémentaire de 1 300 $ servira simplement à maintenir votre pouvoir d’achat de l’année précédente. Pire encore, si l’inflation pour l’année est de 2,3 %, votre pouvoir d’achat réel pour l’année sera inférieur malgré une augmentation de 2 %.
L’illusion monétaire et votre épargne
L’illusion monétaire est encore plus prononcée lorsque l’on considère son impact sur l’épargne. C’est parce que, comme nous l’avons vu avec votre salaire, chaque année, votre épargne réalise un gain annuel inférieur au taux d’inflation, de sorte que vous avez en fait perdu de l’argent. Compte tenu de l’environnement actuel de faibles taux d’intérêt, il peut être difficile de gagner constamment plus que le taux d’inflation sans soumettre vos épargnes à des formes de placement plus risquées.
Une façon de maintenir la sécurité de votre épargne est d’utiliser une stratégie de certificat de placement garanti (CPG) connue sous le nom d’« échelonnement des CPG ». Un échelonnement des CPG vous donne l’avantage d’avoir une combinaison de CPG à long terme pour des rendements maximums, ainsi que des CPG à court terme pour maintenir l’accès à une partie de vos fonds. Il présente également l’avantage d’offrir une couverture contre les variations des taux d’intérêt, qui peuvent également nuire aux rendements à taux fixe.
Voici un bref aperçu expliquant comment configurer un échelonnement des CPG. Dans ce scénario, nous commencerons par investir 25 000 $. Pour créer un échelonnement de cinq ans, divisez d’abord le total à investir par cinq, ce qui vous donne cinq montants égaux de 5 000 $. Ensuite, achetez cinq CPG dont la date d’échéance varie de 1 à 5 ans. Puis, au fur et à mesure que chaque CPG arrive à échéance, utilisez le produit du CPG venant à échéance pour acheter un autre CPG de 5 ans pour maintenir l’échelonnement en marche.
Bien sûr, vous pouvez choisir d’utiliser cet argent à d’autres fins au lieu de continuer l’échelonnement, ce qui en fait un moyen très flexible de conserver votre épargne. Comme nous l’avons déjà mentionné, un échelonnement des CPG protège également contre les changements de taux d’intérêt, qui peuvent être tout aussi dommageables pour votre épargne que l’inflation.
Par exemple, si les taux d’intérêt augmentent et que les rendements du CPG nouvellement offert augmentent en conséquence, vous n’en bénéficierez pas, car vous êtes immobilisé au taux en vigueur au moment de l’achat du CPG. Cependant, en ayant une combinaison de CPG à court et à long terme, vous pouvez commencer à transformer vos CPG à court terme venant à échéance en CPG plus payés plus tôt. À l’inverse, si les taux d’intérêt diminuent et que ceux des CPG tendent à baisser, vous continuerez à gagner des intérêts à vos taux immobilisés initiaux jusqu’à ce que chaque CPG arrive à échéance.